在企业金融资产核算中，“以摊余成本计量的金融资产”（常见如债权投资）因涉及 “实际利率法摊销”，让不少会计人犯难：取得时利息调整咋算？期末计息时投资收益咋确定？处置时减值准备咋处理？别担心！今天就把这类资产的会计处理拆成 “取得 — 期末计息 — 处置”3 大关键步骤，附详细分录和实例，帮你搞懂摊余成本核算的核心逻辑，再也不用对着账本纠结！

一、先理清基础：摊余成本计量的金融资产核心特点

以摊余成本计量的金融资产，核心是按 “摊余成本” 后续计量，需满足两个条件：一是企业管理该资产的业务模式是 “收取合同现金流量”，二是合同现金流量仅为本金和利息的支付。常见的就是企业持有的、打算持有至到期的债券（如国债、公司债），会计核算中通过 “债权投资” 科目核算，关键在于 “利息调整的摊销” 和 “实际利率法计算投资收益”。

二、第一步：取得债权投资 —— 按面值记成本，差额记利息调整

取得以摊余成本计量的金融资产时，需按债券 “面值” 计入 “债权投资 —— 成本”；实际支付的价款（含交易费用）与面值的差额，计入 “债权投资 —— 利息调整”（可借可贷）；若购买价款中包含 “已到付息期但尚未领取的利息”，需单独计入 “应收利息”，不纳入债权投资成本核算。

分录逻辑

借：债权投资 —— 成本（债券面值，固定金额，不受市场价格影响）

债权投资 —— 利息调整（差额，实际支付价款 + 交易费用 - 面值 - 应收利息，倒挤计算，借方或贷方）

应收利息（购买价款中包含的已到付息期未领取的利息，仅针对分期付息债券）

贷：银行存款（实际支付的总金额，含价款、交易费用）

实例：取得债权投资

2025 年 1 月 1 日，甲公司购入乙公司发行的 3 年期债券，打算持有至到期，该债券面值 100 万元，票面年利率 6%，每年年末分期付息、到期还本。甲公司实际支付价款 105 万元（含交易费用 2 万元），其中包含 2024 年 12 月 31 日已到付息期但未领取的利息 6 万元（100 万 ×6%）。

计算关键数据：

应收利息 = 6 万元（已到期未领取，分期付息债券特有）

债权投资 —— 成本 = 100 万元（债券面值，固定不变）

债权投资 —— 利息调整 = 实际支付价款 105 万 - 面值 100 万 - 应收利息 6 万 = -1 万元（贷方余额，因支付价款扣除应收利息后低于面值）

银行存款 = 105 万元（实际支付总额）

取得时分录：

借：债权投资 —— 成本 1000000

应收利息 60000

贷：债权投资 —— 利息调整 10000

银行存款 1050000

后续实际收到该笔应收利息时（如 1 月 10 日）：

借：银行存款 60000

贷：应收利息 60000

关键提醒：交易费用直接计入 “债权投资 —— 利息调整”，不单独核算；“应收利息” 仅针对 “已到付息期未领取” 的利息，若为到期一次还本付息债券，购买时未到期的利息无需单独确认，后续计息时计入 “债权投资 —— 应计利息”。

三、第二步：资产负债表日计息 —— 按实际利率算收益，摊销利息调整

期末计息是摊余成本计量的核心环节，需按 “实际利率法” 计算：以债权投资 “期初摊余成本” 乘以 “实际利率” 确认 “投资收益”；按债券 “面值 × 票面利率” 确认 “应收利息”（分期付息）或 “债权投资 —— 应计利息”（到期一次还本付息）；两者的差额用于摊销 “债权投资 —— 利息调整”，确保到期时 “利息调整” 余额为 0。

分录逻辑（分两种债券类型）

1. 分期付息、到期还本债券

借：应收利息（面值 × 票面利率，固定金额，每期相同）

贷：投资收益（期初摊余成本 × 实际利率，需逐期计算）

债权投资 —— 利息调整（差额，应收利息 - 投资收益，倒挤，借方或贷方，摊销前期余额）

2. 到期一次还本付息债券

借：债权投资 —— 应计利息（面值 × 票面利率，固定金额，每期累计）

贷：投资收益（期初摊余成本 × 实际利率，逐期计算）

债权投资 —— 利息调整（差额，应计利息 - 投资收益，倒挤，借方或贷方）

实例：期末计息与利息调整摊销（分期付息债券）

接上例，甲公司购入的债券实际利率经测算为 5.2%（使未来现金流量现值等于初始摊余成本的利率），2025 年 12 月 31 日期末计息：

第一步：确定期初摊余成本

初始摊余成本 = 债权投资 —— 成本 + 债权投资 —— 利息调整 = 100 万 - 1 万 = 99 万元（因利息调整为贷方余额 1 万）

第二步：计算应收利息

应收利息 = 100 万 ×6%=6 万元（票面利率计算，每期固定）

第三步：计算投资收益

投资收益 = 期初摊余成本 99 万 × 实际利率 5.2%≈5.15 万元

第四步：计算利息调整摊销额

利息调整摊销额 = 应收利息 6 万 - 投资收益 5.15 万 = 0.85 万元（借方，冲减前期贷方余额 1 万）

2025 年末计息分录：

借：应收利息 60000

贷：投资收益 51500

债权投资 —— 利息调整 8500

2026 年 1 月 5 日收到 2025 年利息时：

借：银行存款 60000

贷：应收利息 60000

关键提醒：实际利率需在取得时确定，后续保持不变；每期摊余成本 = 期初摊余成本 + 投资收益 - 应收利息（或应计利息），逐期变动；利息调整需按差额逐期摊销，到期时余额为 0，确保债权投资账面价值最终等于面值。

四、第三步：处置时 —— 结清明细科目，差额记投资收益

处置以摊余成本计量的金融资产时，需按实际收到的金额确认 “银行存款”，同时结清 “债权投资” 的所有明细科目（成本、利息调整），若之前计提过 “债权投资减值准备”，需一并转出；最终差额计入 “投资收益”，实现整个投资周期的损益核算。

分录逻辑

借：银行存款（实际收到的处置金额，含本金和未领利息）

债权投资减值准备（若已计提，全额转出）

贷：债权投资 —— 成本（债券面值）

债权投资 —— 利息调整（剩余未摊销余额，借方或贷方）

债权投资 —— 应计利息（到期一次还本付息债券累计的未付利息，分期付息则无此金额）

投资收益（差额，借方或贷方，处置净损益）

实例：处置债权投资（含减值准备）

2027 年 12 月 31 日，甲公司持有乙公司债券到期，收回本金 100 万元和 2027 年利息 6 万元，实际收到银行存款 106 万元。假设 2026 年末因乙公司信用风险，甲公司计提了债权投资减值准备 1.5 万元，此时：

债权投资 —— 成本 = 100 万元

债权投资 —— 利息调整 = 初始贷方 1 万 - 2025 年摊销 0.85 万 - 2026 年摊销 0.15 万 = 0（2026 年摊销后余额结清）

债权投资减值准备 = 1.5 万元

应收利息 = 6 万元（2027 年利息，尚未收到）

处置分录：

借：银行存款 1060000

债权投资减值准备 15000

贷：债权投资 —— 成本 1000000

应收利息 60000

投资收益 15000

关键提醒：若处置时存在未收到的应收利息（或应计利息），需先确认应收款项，再纳入处置分录；减值准备转出后，需确保 “债权投资” 相关科目余额全部结清，避免残留余额影响报表准确性。

五、避坑指南：摊余成本计量的 3 个常见错误别犯！

1.取得时交易费用计入投资收益

很多会计会和交易性金融资产混淆，把债权投资的交易费用计入 “投资收益”，这是错误的！交易费用需计入 “债权投资 —— 利息调整”，作为摊余成本的一部分逐期摊销，直接计入损益会导致初始摊余成本计算错误。

2.期末计息用票面利率算投资收益

投资收益必须按 “期初摊余成本 × 实际利率” 计算，不能用 “面值 × 票面利率”（票面利率仅用于计算应收利息 / 应计利息），否则会导致每期投资收益核算不准，利息调整无法按期摊销完毕。

3.处置时遗漏减值准备转出

若之前计提过 “债权投资减值准备”，处置时必须全额转出，否则会导致 “债权投资减值准备” 科目有残留余额，虚减当期利润（减值准备转回会增加投资收益），不符合权责发生制原则。

六、总结：摊余成本计量分录 “3 步口诀”

取得投资：面值记成本，差额利息调，应收利息单独要，银行存款全冲掉；

期末计息：应收利息票面算，投资收益实际算，差额摊销利息调，摊余成本逐期变；

处置结转：成本利息调整清，减值准备要转净，银行存款收全款，差额计入投资收益。